ИЗМЕРЕНО · 6 ПУЛОВ · 2026-08-01 … 2026-08-25 · 33240 ЯЧЕЕК · 19977240 ЧАСОВЫХ ТОЧЕК · СИНТЕТИКИ НЕТ

Период расчёта любой отрезок собранного окна

с по

Как читать период каждый период — новая попытка входа

На первой выбранной UTC-дате стратегия заново проверяет условие капитал < 70 % TVL. Если условие не выполнено, капитал и обеспечение ждут в cash с нулевым PnL, а проверка повторяется ежедневно. LP и хедж Lighter входят одновременно в первый подходящий день; последующее снижение TVL уже открытую позицию не закрывает и повторно не гейтит.

Величины с пометкой за всё окно движки сохранили только на конец полного окна и по часам не разложили: под выбранный отрезок они не пересчитываются и стоят рядом с пересчитанными заголовками только как справка.

15 ДНЕЙ · PER-POOL · MEASURED REPLAY

LP delta-neutral · результат по пулу

LP-позиция в Uniswap v3 RWA/USDG на Robinhood Chain, re-centring при выходе цены из диапазона, дельта-нейтральный хедж коротким перпетуалом на Lighter с выбранной частотой. Результат раскладывается на LP fees + изменение LP inventory − издержки действий с LP + short leg (directional + basis + funding − execution) − gas.

период —
пул NVDA / 500 · TVL —
LP 10 000 + обеспечение 5 000 = 15 000
доля пула — · считается от LP-ноги
361 hourly points · offline frozen inputs

1 · Ширина LP range width

2 · Частота хеджа hedge cadence

3 · Линии графика series

4 · Капитал LP-нога, $

5 · Доля обеспечения collateral / LP

6 · Пул symbol / fee tier

Ёмкость пула capacity gate

Диапазон ±2 % · hedge 12h

PnL, $ — левая шкала · LP fee APR, % годовых — правая шкала · марка Lighter, $ — вторая правая шкала.
Марка Lighter — это ориентир ХЕДЖА. Комиссии, inventory и сбросы диапазона LP идут по цене пула, а её артефакты не публикуют: в схеме часового пути её нет. Пул тонкий, между свопами его цена стоит, поэтому результат может уйти обрывом там, где марка почти не шелохнулась.

● Общий● LP● Hedge ◌ Все costs● LP fee APR, %● Марка Lighter

Худший drawdown

Peak
—

Trough
—

Peak equity
—

Trough equity
—

Разложение результата

Как читать: общий результат = LP-позиция + short leg. LP fees уже входят в LP-позицию и не прибавляются к общему PnL второй раз. «Все costs» — отрицательная диагностическая линия полного трения: LP mint / remint gas, hedge execution costs и издержки действий с LP — вход в инвентарь при минте и свопы при сбросах диапазона; она уже учтена внутри LP и Hedge и повторно не вычитается. Разложить её на слагаемые нечем — по часам сохранена только сумма. Знаменатель всех процентов — LP-нога плюс обеспечение под шорт, а не только LP: обеспечение тоже занято и тоже несёт риск. Гейт по доле пула считается от одной LP-ноги — обеспечение лежит на Lighter, а не в пуле. Маржинальный запас взят в худшей точке окна, а не на конец: ликвидация — событие пути. Всё в рамке APR ≈ — механический пересчёт результата за выбранный период на год (×365/длительность периода), не ожидание.

Сравнение пулов

Три альтернативы одного блока. Все три делят общие контролы ниже (ширина, частота, капитал, набор пулов) и отличаются только тем, какой вопрос они отвечают: «как выглядит кривая», «чем пулы отличаются по форме», «где лучшая ячейка». Прецедента в референсе нет — выбор за владельцем.

Ширина LP общая для всех пулов

Частота хеджа общая

Капитал

Доля обеспечения collateral / LP

Режим капитала capital mode

Пулы клик — включить / выключить

Метрика что сравниваем

Ось Y normalisation

Альтернатива блока

Overlay · все пулы на одних осях

Одна метрика, по кривой на пул. Пулы различаются цветом; цвет пула закреплён и одинаков во всех трёх альтернативах и в per-pool разделе.

Пул	LP + обеспечение	Доля TVL по LP-ноге	Итог, $	Доход 15д	LP fees	LP inventory	Short leg	Costs	Max DD	Sharpe	Действий

Альтернатива A · чем платим

Вопрос: «Как соотносятся кривые двух-четырёх пулов во времени?» — прямое наложение NVDA и SPCX, как просил владелец.
Различение: Цвет пула + подпись у правого конца линии + чипы-легенда. Одна метрика за раз, поэтому стиль линии остаётся свободным и не перегружает.
Нормализация: Обязательна в режиме «по размеру пула»: там капитал у каждого пула свой, и абсолют несравним. В режиме «единый капитал» переключатель оставлен, но по умолчанию всё равно % — так шкала не сжимается пулом-лидером.
KPI: Одна компактная таблица под графиком: пул = строка, метрики = колонки. Плитки не размножаются. Строка без допустимого дня входа целиком уходит в NOT ENTERED, но не исчезает — иначе пул молча пропадает из сравнения.
Слабость: 4+ пула на одних осях с разной волатильностью читаются хуже, чем в B. Форма кривой видна, но «почему» — нет.

Матрица сканирования · пул × ручка

Времени нет — есть итог на конец выбранного периода. Клик по ячейке загружает её конфигурацию в раздел «Per-pool».

Шкала: UNMEASURED NOT ENTERED · нет допустимого дня измеренный ноль

Альтернатива C · чем платим

Вопрос: «Где вообще лучшая ячейка и есть ли она?» Это единственный вид, который показывает всю сетку ручек сразу, а не выбранную точку.
Различение: Пул = строка, поэтому цвет не несёт нагрузки и освобождается под тепловую шкалу метрики. Знак читается цветом, величина — насыщенностью, точное значение — числом в ячейке.
Нормализация: Метрика всегда в % капитала: иначе один тепловой диапазон на пулы разного размера не строится. Переключатель $ в этом виде отключён — намеренно.
KPI: Плиток нет вообще: матрица сама и есть KPI. Клик по ячейке возвращает в per-pool, где плитки на месте — два вида связаны, а не дублируют друг друга.
Слабость: Динамика полностью потеряна: drawdown внутри периода и порядок событий из матрицы не видны. Не заменяет A, а дополняет.
Замечание: Пустые и заблокированные ячейки здесь особенно заметны — это плюс: сетка честно показывает, какая доля пространства ручек вообще не измерена.

Словарь состояний ячейки

Четыре состояния, различимые тремя независимыми каналами сразу — цвет, текстура и глиф — чтобы различие пережило и чёрно-белую печать, и цветовую слепоту. Ни одно из трёх нечисловых состояний никогда не рендерится как число.

Состояние	Как выглядит	Что утверждает	Когда возникает	Глиф
MEASURED	+$248	Значение измерено на замороженных входах.	Обычный путь.	—
MEASURED ZERO	$0	Доказанный ноль. Замеряли — получилось ровно ноль.	Нет ни одного события в окне; funding точно скомпенсирован.	`=`
UNMEASURED	UNMEASURED	Ничего не утверждаем. Не ноль, не «мало», не «примерно».	Нет авторитетных execution marks; порядок исполнения не доказан; провайдер вернул 429.	`?`
NOT ENTERED	NOT ENTERED · нет допустимого дня	Позиция не открыта. Капитал и обеспечение всё выбранное окно оставались в cash с нулевым PnL.	Ни в один UTC-день до конца выбранного периода капитал не стал строго меньше 70 % TVL. Проверка повторяется ежедневно.	`⊘`

Правила, зашитые в макет

Приоритет: Сначала ежедневно ищется допустимый день входа (капитал строго меньше 70 % TVL), затем проверяется наличие измерений (UNMEASURED). После входа падение TVL позицию не закрывает.
Агрегация: Любая сумма, среднее или ранжирование, куда попадает UNMEASURED или NOT ENTERED, само становится этим состоянием. Нечисловое состояние никогда не подменяется нулём ради красивого итога.
Видимость: Заблокированная строка / панель / ячейка остаётся на месте и не отфильтровывается. Исчезнувший пул читается как «его не рассматривали», а это другой факт.
Годовые числа: Плитка «экстраполяция на год» из референса удалена как самостоятельный KPI. ×365/длительность периода живёт подстрокой внутри плитки результата за период, в рамке с меткой МЕХАНИЧЕСКИЙ ПЕРЕСЧЁТ и не может быть прочитана как ожидание.